美国证券交易委员会终结 FTX 案：对前高管进行处罚

美国证券交易委员会（SEC）正式结束了 FTX 崩溃史上最重要的篇章之一。

随着针对 FTX 和 Alameda Research 三位前高管的民事和解的正式确立，监管机构为导致该平台于 2022 年倒闭的个人责任盖上了最后的印章。

制裁：禁止和限制

在2025年12月18日发布的声明中，SEC宣布对 Alameda Research 前首席执行官卡罗琳-埃里森（Caroline Ellison）、FTX 前首席技术官加里-王（Gary Wang）和同一家公司的前首席工程师尼沙德-辛格（Nishad Singh）提出拟议终审判决。

SEC.gov | Caroline Ellison、Gary Wang 和 Nishad Singh

美国证券交易委员会

三位高管既未承认也未正式否认指控，但接受了禁止他们今后再违反反欺诈规定的永久禁令。具体而言：

• Caroline Ellison埃利森接受了为期10年的禁令，禁止其在上市公司担任高管或董事职务。
• Gary Wang 王与尼沙德·辛格同意接受为期8年的禁令，同样禁止担任上述职务。

Caroline Ellison 在服满两年刑期中的 11 个月后，被 "谨慎地 "从联邦监狱转移到 "社区拘留"（社会监禁）设施；根据 由 Disclose.tv X 报道。

欺诈机制

据美国证券交易委员会称，FTX以安全平台自居，向投资者募集了超过 18 亿美元。Caroline Ellison 随后将这些资金用于高风险交易、风险投资以及向包括 Sam Bankman-Fried 在内的集团高层管理人员提供个人贷款。

主要角色现状（2025年12月）

到目前为止，三人在监狱中的状况反映了他们与司法系统的合作：